Праздничный период продолжает оказывать негативное влияние на котировки Биткоина и других крипто активов. Пока крупный капитал находится на каникулах, а долгосрочные инвесторы неспешно пополняют свои запасы, краткосрочные трейдеры активно давят на цену криптовалюты. Как результат, по итогам вчерашнего торгового дня были ликвидированы длинные позиции на сумму более $100 миллионов.

Вполне вероятно, что данная тенденция продолжится, что сулит Биткоину дальнейшим снижением ниже $42k. По итогам 26 декабря котировки криптовалюты снижались до локального уровня поддержки $41,5k, что подтверждает тезис об усиленном давлении продавцов. Также есть основания полагать, что ключевой уровень $40,5k может оказаться не финальной целью медведей.
Справедливая стоимость BTC - $40k?

Одним из ключевых способов определения рыночных тенденций и вероятных ценовых направлений BTC в краткосрочной перспективе есть анализ разных рынков. Согласно последних данных, уровень $40k выделяется кaк основная "стена вызова", что означает определенный уровень, где истекает наибольшие объемы заявок по опционам. Это означает, что на рынке опционов отметка $40k является наиболее популярным уровнем для инвесторов.

Открытый интерес рынка опционов по состоянию на 27 декабря составляет 177 000 BTC. Из этих объемов более 106 000 BTC привязаны к опцион-коллу, а к опционам пут более 70 000 BTC. Наличие таких крупных объемов как раз вблизи уровня $40k, говорит о том, что в ближайшее время можно ожидать откат стоимости криптовалюты ближе к справедливой стоимости, согласно рынку опционов.
Финал BTC-ETF эпопеи близок

Криптоинвесторы ожидают одобрения первых заявок на запуск спотового BTC-ETF в начале января 2024. На протяжении последних месяцев руководители компаний-участниц неоднократно заявляли, что первые крипто ETF продукты будут запущены уже в ближайшие месяцы. СЕО BlackRock отметил, что запуск спотового BTC-ETF является приоритетом их фонда на ближайшие месяцы. SEC, в свою очередь, также заявила, что меняет политику при рассмотрении заявок на запуск BTC ETF.

Отмечается, что SEC распорядилась, чтобы к 29 декабря эмитенты спотовых биржевых фондов (ETF) на базе Bitcoin внесли окончательные поправки в заявки на продукт по форме S-1. Издание FOX Business сообщает, что в ходе обсуждений Комиссия уточнила, что намерена принимать только те документы, которые «структурируют ETF» и обеспечивают погашение позиций исключительно в фиатной форме. Компании, не успевшие подать обновленную заявку, рискуют не попасть в первую волну одобренных ETF фондов.
Анализ BTC\USD

По итогам вчерашнего торгового дня Биткоин-медведи попытались совершить медвежий пробой уровня $42k. В моменте цена достигала локального уровня поддержки $41,5k, однако впоследствии покупателям удалось откупить медвежьи объемы и вернуть цену выше $42k. По состоянию на 27 декабря Bitcoin торгуется вблизи уровня $42,2k. Данное событие вызвало ликвидации длинных и коротких позиций на сумму более $120 миллионов.

Как мы видим, несмотря на все старания медведей, позиции покупателей остаются прочными, что на какое-то время нивелирует вероятность пробоя $40,5k. При этом отмечается, что в рамках одного дня была совершена "китовая" транзакция на сумму 30 000 BTC с одного адреса. Также отмечается перемещение 200 миллиардов USDT на одну криптобиржу. Эти действия могут указывать как на желание реализовать прибыль, так и на потенциальную покупку BTC.

В любом случае вероятность существенных ценовых движений вне рамок диапазона $40,5k-$43,4k в ближайшие недели минимальна за счет снижения торговой активности и новогодних каникул маркет-мейкеров. При этом события последних дней подтверждают, что общая торговая активность восстановилась достаточно для того, чтобы BTC\USD совершал импульсные ценовые движения в рамках диапазона $40,5k-$43,4k.
Итоги

Биткоин продолжает консолидацию в рамках диапазона $40,5k-$43,4k при отсутствии явно доминирующей стороны. Фундаментальный фон остается неоднозначным за счет того, что рынок опционов давит на цену, а ожидание одобрения BTC-ETF помогает удерживать бычьи объемы на высоком уровне. В ближайшие недели нет перспектив для радикальной смены ситуации, а потому ключевыми целями быков станет область $43,4k-$44k, а для медведей $40,5k.
Материал предоставлен компанией InstaForex - www.instaforex.com

Дальше...